CFA1.Deri.determinde the price of an option today, binomial model requires

[admin]

Học viên: Cô cho em hỏi bài này trong môn Derivatives ạ. Em đọc thì thấy cả 3 đáp án đều không đúng phải không cô? 

Theo em hiểu Rf đc dùng để định giá call option, nhưng không cần thiết để xác định Numbers of units của So

n= (Cd- Cu) / (Su – Sd). Không thấy có đề cập đến risk free rate. Em không biết còn công thức nào khác để tính n nữa không ạ? Đọc giải thích trên web có vẻ không liên quan lắm ạ 

Giảng viên: Ừ, có lẽ câu hỏi này viết không chuẩn. Không phải là dùng Rf để xác định n, mà là “cần cả Rf và cần cả n để pricing option”, cho nên cô nghĩ phải viết lại là “requires using Rf AND the number of units…” thay vì “to determine…” 

Ngày 19/2/2021

[Người viết]

Bài viết